Fremveksten av passive strategier og potensialet til kjedede strukturerte produkter

Introduksjon

Kapitalforvaltningsindustrien er en betydelig global sektor, med en betydelig del av aktiva som holdes i passive strategier som ETFer og indeksfond. Bare i Europa forvalter industrien € 28,4 billioner av eiendeler, med 20 % allokert til passive kjøretøy. Dette inkluderer omtrent halvparten i børshandlede produkter og den andre halvparten i indeksfond.

Fremveksten av passive strategier

Passivt holdt eiendeler under forvaltning har opplevd bemerkelsesverdig vekst siden 2015, doblet i størrelse. For tiden har rundt en femtedel av europeiske detaljinvestorer passive produkter. Analytikere spår at innen 2027 vil ETFer utgjøre 24 % av totale eiendeler i Europa, en betydelig økning fra dagens 12 %.

Potensialet til kjedede strukturerte produkter

I en verden av desentralisert finans og digitale eiendeler trekker noen eksperter paralleller mellom det strukturerte produktmarkedet i kjeden og den økende innflytelsen fra passive strategier. Imidlertid har det strukturerte produktmarkedet i kjeden ennå ikke fått betydelige markedsandeler. For øyeblikket representerer det bare 0,07 % av det totale kryptomarkedet, med en total verdi låst (TVL) på 2,46 milliarder dollar på tvers av protokoller.

Sammenligning av markedsstørrelser

For å sette dette i perspektiv er DeFi-markedet verdsatt til 48,29 milliarder dollar, mens det totale kryptomarkedet er verdt 1,18 billioner dollar. Selv om markedet for strukturerte produkter i kjeden fortsatt er relativt lite, har det potensiale for vekst og kan spille en mer betydelig rolle i fremtiden.

Konklusjon

Passive strategier, som ETFer og indeksfond, har blitt stadig mer populære i kapitalforvaltningsbransjen. I Europa står disse strategiene for en betydelig del av forvaltede eiendeler, og deres innflytelse forventes å fortsette å vokse. Mens markedet for strukturerte produkter i kjeden for tiden er lite, har det potensial til å utvide seg og bli mer fremtredende i verden av desentralisert finans og digitale eiendeler.